Новости экономики и финансов в России на сегодня (стр. 1)

: 27 ноября. О чем пишут газеты

: Чо? Через плечо, или Как не обжечься на нефти и золоте простому инвестору. Новый выпуск подкаста «Это к деньгам»

Этот выпуск инвестшоу получился самым музыкальным. Поводов для пения у ведущих было достаточно — портфели чувствуют себя куда лучше, чем на прошлой неделе. Но останавливаться на достигнутом участники шоу не собираются. Темой нового выпуска стали биржевые товары. Частный инвестор, специалист по срочным рынкам Илья Коровин сделал экскурс по товарному ассортименту Московской и Санкт-Петербургской бирж, рассказал о плюсах и минусах инвестиций в товары через ETF и фьючерсы, о том, чем опасны производные финансовые инструменты, как снизить риски работы с ними. Обсудили также, от чего сейчас зависят цены на нефть и каких неприятностей можно ожидать от вложений в золото.
Подкаст Банки.ру об инвестициях «Это к деньгам» стартовал 16 октября. Он рассчитан на тех, кто начинает или только мечтает начать инвестировать. Его ведут сотрудники Банки.ру Лена Янкина, Таня Фролова и Влад Коваленко. Все действия они совершают в режиме реального времени.
Выпуски «Это к деньгам» выходят раз в неделю по пятницам и доступны на всех крупнейших стриминговых платформах.
Слушайте подкаст на

: ЦБ предложил новые правила оценки риска обналичивания денег

Банк России рассчитывает расширить свои функции и подключиться к проверкам банковских клиентов на риски обналичивания или отмывания денег, пишет . Это следует из проекта поправок в антиотмывочное законодательство, который разработал ЦБ.
Банк России должен быть наделен правом оценивать уровень риска юрлиц и ИП, которые обслуживаются в российских банках, говорится в документе. Соответствующие изменения будут внесены в ст. 4 закона «О Центральном банке» (86-ФЗ), где описываются функции регулятора. ЦБ может и должен подключиться к проверке банковских клиентов на сомнительность, поскольку имеет много разной информации о характере их операций, говорил ранее глава департамента финмониторинга валютного контроля ЦБ Илья Ясинский.
Как следует из проекта закона, поправки потребуются и в основной антиотмывочный закон (115-ФЗ), чтобы изменить регламент взаимодействия ЦБ с банками при выявлении подозрительных клиентов. Предполагается, что банки продолжат передавать сведения о сомнительных операциях клиентов в ЦБ и Росфинмониторинг. Регулятор будет относить клиентов к одной из трех групп в зависимости от уровня риска: группа с высоким риском вовлеченности в сомнительные операции (красная зона); группа со средним риском (желтая зона); группа с низким риском (зеленая зона). Такое распределение будут проводить и банки на разных этапах работы с клиентом. Информация будет направляться в ЦБ. Если регулятор понизит статус юрлица или переведет его в самую рисковую группу, кредитная организация в течение пяти рабочих дней может направить регулятору собственные оценки по этому клиенту. Если же банк согласится с решением ЦБ, новый подход должен применяться к компании уже на следующий рабочий день.
НовостьДля клиентов из красной зоны устанавливается запрет на открытие новых банковских счетов, проведение любых операций, использование системы дистанционного банковского обслуживания (ДБО) и Системы быстрых платежей (СБП). Ограничения возможны, даже если компания не будет считаться высокорисковой, но захочет перевести средства контрагенту из красной зоны. За низкорисковыми клиентами из зеленой зоны банки смогут следить не так пристально. Отказы по переводам между «зелеными» клиентами не допускаются. Желтая зона клиентов — промежуточная. Если специалисты финмониторинга заметят в их деятельности признаки сомнительности, это может стать основанием для остановки операций. На особом контроле также останутся ИП и юрлица зеленой зоны, работающие с клиентами из желтой.
При попадании клиента в красную зону банк будет обязан проинформировать его об этом. Если такая компания дважды за год столкнется с запретом на проведение операций, любой из банков сможет расторгнуть с ней договор и отказать в снятии или переводе средств при закрытии счетов. Банки также получат право не принимать новых клиентов из красной зоны на обслуживание.
Предполагается, что компании зеленой и желтой зон будут иметь возможность узнавать свой статус в банке по запросу. Клиент, отнесенный в красную зону, сможет в течение полугода оспорить это, предоставив документы и пояснения в банк. За ним сохранится право на обращение в межведомственную комиссию при Банке России. Отказы банков в обслуживании или проведении операций при этом не будут считаться основанием для гражданско-правовой ответственности.

: МТС Банк предлагает посетителям Банки.ру вклад «Основательный» с повышенной ставкой

МТС Банк предлагает посетителям Банки.ру специальный вклад , оформив заявку на портале Банки.ру. Особые условия действуют до 30 ноября.
«Вклад открывается на полгода или на год, гарантированная доходность по нему составляет 6,5% годовых — сегодня это привлекательная ставка на рынке депозитов», — комментирует эксперт по банковским вкладам Банки.ру Нелли Кучихина.
Открывая вклад «Основательный», клиент одновременно заключает договор накопительного страхования жизни с ООО «СК «Ренессанс Жизнь». Страховой взнос компания инвестирует в различные финансовые инструменты. Это дает клиенту возможность получить дополнительный доход по истечении срока действия продукта.
Накопительное страхование жизни (НСЖ) — популярный способ инвестировать в будущее. В числе его преимуществ возможность получить налоговый вычет по полису страхования. Кроме того, средства, размещенные в НСЖ, не подлежат аресту, не могут быть конфискованы и не делятся супругами при разводе.
Минимальная сумма вклада «Основательный» — 60 тыс. рублей. Дополнительные взносы и расходные операции по нему не предусмотрены, накопленные проценты выплачиваются в конце срока.
МТС Банк входит в топ-50 банков России по величине активов и является участником системы страхования вкладов. Средства на счетах клиентов застрахованы государством на сумму до 1,4 млн рублей.
Банк располагает широкой филиальной сетью. Оформить специальное предложение могут жители Москвы, Санкт-Петербурга, Новосибирска, Казани, Красноярска, Екатеринбурга и других городов России.
«Привлекательная ставка, возможность дополнительного дохода по НСЖ, развитая региональная сеть банка», — перечисляет преимущества спецпредложения МТС Банка эксперт.

: FinTok: Приложение «Помощник ОСАГО» теперь действует во всех регионах. Как он работает?

23 ноября мобильное приложение «Помощник ОСАГО» начало работать на всей территории России. С его помощью мелкие ДТП можно оформить за 15 минут в электронном виде. Разберемся, как оно работает.

Приложение разрабатывали Российский союз автостраховщиков (РСА), Банк России и Минкомсвязь. Год назад пилотную версию запустили в пяти регионах: Москва и область, Санкт-Петербург и Ленинградская область, а также Республика Татарстан. Результатом страховщики остались довольны и теперь географически расширили действие приложения.
Оформлять с его помощью можно не любые ДТП, а только по европротоколу. То есть если участниками аварии стали два автомобиля, водители и пассажиры не травмированы, между автомобилистами нет разногласий по поводу произошедшего и у обоих есть действующие полисы ОСАГО. Таких ДТП, по оценке РСА, более половины от общего количества. Для их оформления и раньше не требовалось вызывать на место аварии сотрудников ГИБДД — достаточно было заполнить бумажный бланк европротокола и отнести вместе с заявлением в страховую компанию. Теперь оформление упростится еще больше.
Воспользоваться мобильным «Помощником ОСАГО» можно, если приложение установлено в смартфоне хотя бы одного из участников дорожного инцидента. Причем скачать его лучше заблаговременно, чтобы на месте аварии в стрессовой ситуации не возникло сложностей при работе с незнакомым приложением. Оба участника ДТП должны иметь подтвержденную учетную запись на портале «Госуслуги». Из личного кабинета водителя в приложение подгружается информация о водительском удостоверении и регистрации транспортного средства, из АИС ОСАГО — сведения о наличии страхового полиса. Участникам аварии останется только проверить их правильность и загрузить фото с места происшествия, следуя подсказкам.
«Помощника ОСАГО» разработчики постарались сделать максимально полезным. Он напоминает о простых и всем известных требованиях, которые забываются в стрессовой ситуации. Например, выключить двигатель, включить сигнал аварийной сигнализации на авто и установить соответствующий знак на дороге. После этого можно приступать к заполнению электронной формы европротокола:
1. Внести информацию о первом и втором водителе.
2. Ввести данные полисов, которые система тут же проверяет в базе РСА на подлинность. Если у одного из участников «автогражданка» окажется поддельной, продолжить оформление ДТП система не позволит.
3. Внести информацию о поврежденных деталях транспортных средств и нарисовать схему ДТП.
4. Сделать снимки места аварии. Оформлять ДТП можно и без фотофиксации, но выгоднее все же провести ее. Снимки дают автомобилистам право на получение страховой выплаты в пределах максимального лимита — до 400 тыс. рублей. Если же фотофиксация отсутствует, лимит не превысит 100 тыс. рублей. Для страховых компаний наличие фото — страховка от мошенничества. Снимки места ДТП защищены, пользователь не имеет возможности их корректировать. Для каждого фото известно время, когда оно было сделано, и координаты места. Это позволяет страховщикам сопоставить информацию с указанной в извещении.
5. Подписать форму. Для этого надо нажать кнопку «Подписать», и сведения отправятся в информационную базу РСА, а оттуда в страховые компании участников ДТП. Полученной таким способом информации страховщикам достаточно, чтобы начать разбираться с дорожным инцидентом. На мобильное приложение автомобилиста тем временем придет уведомление об успешном завершении оформления ДТП.
В дальнейшем РСА продолжит совершенствовать сервис, добавляя новые функции. В приложении появятся новые возможности:
- оформление электронных документов о ДТП даже при наличии разногласий у водителей (ранее при наличии разногласий водители должны были заполнить совместное бумажное извещение о ДТП, а приложением можно было воспользоваться для фотофиксации аварии);
- оформление электронных документов о ДТП с участием транспортных средств, принадлежащих юридическим лицам (ранее пользоваться приложением можно было, только если оба собственника попавших в ДТП автомобилей — физлица);
- дополнение или корректировка данных водительских удостоверений, полученных из ЕСИА, в том числе путем сканирования штрихкода удостоверения.

: 26 ноября. Главное за минуту

: Нормативы Банка России в октябре нарушали десять банков

Нормативы Банка России в октябре 2020 года нарушали десять российских банков из раскрывающих свою отчетность, свидетельствуют данные регулятора. Восемь из них находятся в процессе финансового оздоровления.
В частности, продолжает нарушать нормативы банк непрофильных активов «Траст». Также в список с нарушениями сразу нескольких нормативов в течение одного дня, 31 октября, попал Энергомашбанк.
Два банка в октябре неоднократно допускали значение норматива достаточности базового капитала Н1.1 ниже 7%, что отдельно отмечается регулятором, но не является нарушением.
Значения Н1.1 у банка «Восточный» оказывались ниже 7% в течение 30 дней в октябре (наиболее низкое значение — 5,917%), УБРиР допускал такие значения 31 день (наиболее низкое значение — 6,231%). Напомним, что минимально допустимое числовое значение норматива Н1.1 — 4,5%.

На 1 ноября 2020 года в России было зарегистрировано 372 банка (249 — с универсальной лицензией и 123 — с базовой лицензией).
В октябре лицензий были лишены ).
В ноябре ЦБ отозвал лицензию только у небольшого Международного Коммерческого Банка.

: 26 ноября. О чем пишут газеты

: БКИ обнаружили новую схему обмана россиян

Мошенники придумали новую схему обмана россиян, сообщает . Аферисты представляются сотрудниками бюро кредитных историй, которые якобы обнаружили попытку взять заем на чужой паспорт, рассказали информагентству в Объединенном кредитном бюро.
«Аферисты звонят, представляясь сотрудниками бюро кредитных историй. Они сообщают абоненту, что получили из крупнейших банков три или пять запросов его кредитной истории. Когда жертва возражает, что не подавала никаких заявок на кредиты, псевдосотрудники бюро наводят ее на мысль, что прямо сейчас на ее имя кто-то пытается получить кредиты», — рассказали в компании.
Затем мошенники уточняют у собеседника, не терял ли он в последнее время документы, удостоверяющие личность, и пытаются узнать, в каких банках хранятся его персональные данные. После выяснения всех деталей злоумышленники предупреждают, что передадут информацию об инциденте в перечисленные банки, а их служба безопасности в скором времени перезвонит. А уже через пару минут поступает звонок якобы от сотрудника службы безопасности кредитной организации, который подтверждает, что видит попытку незаконного оформления кредита.
«Отменить выдачу средств, по их (мошенников. — Прим. РИА Новости) словам, возможно. Для этого нужно лишь совершить «зеркальные действия» — подать онлайн-заявку на кредит, сообщить коды из СМС и совершить другие действия. В случае удачного оформления кредита мошенники уговаривают жертву вернуть заемные деньги в банк, совершив перевод на определенный банковский счет. Естественно, счет принадлежит самим мошенникам», — пояснили эксперты.
НовостьВ Национальном бюро кредитных историй РИА Новости подтвердили, что видят очередную волну активности со стороны недобросовестных граждан и организаций. Цели аферистов широкие — начиная от простой верификации телефонного номера или адреса электронной почты и заканчивая попытками узнать персональные данные и «продать» кредитные истории или иные услуги, обычно незаконного характера. «Для мошенников звонок, письмо или СМС с практически любым гражданином России по поводу кредитной истории — беспроигрышный вариант», — отметил директор по маркетингу НБКИ Алексей Волков.
По его словам, одна из самых популярных схем мошенничества — предложение банковским клиентам улучшить или вообще удалить кредитную историю. «Вознаграждение — от 30 тысяч до 300 тысяч рублей. Естественно, «клиент» просто теряет деньги», — сообщил Волков.
НовостьДругой уловкой мошенников является маскировка их ресурсов под сайты бюро кредитных историй и продажа поддельных кредитных отчетов, рассказали в Объединенном кредитном бюро. «Владельцы таких сайтов тратят существенные средства на контекстную рекламу, поэтому люди, желающие узнать свою кредитную историю, могут заметить их на первых позициях поисковой выдачи. В лучшем случае ущерб составит несколько сотен рублей за недостоверный отчет. В худшем — персональные данные жертвы могут быть использованы для дальнейших махинаций», — предупредили эксперты.
Кроме того, злоумышленники часто звонят от имени БКИ и просят срочно погасить кредит, иначе кредитная история будет испорчена навсегда, а для перечисления денег присылают свои реквизиты, рассказали в «Эквифаксе». В компании напомнили, что верить таким звонкам не стоит — бюро кредитных историй никогда не звонит гражданам.

: Объем долгов за ЖКУ может вырасти в полтора раза

В России в 2021 году может в полтора раза вырасти объем долгов граждан за жилищно-коммунальные услуги (ЖКУ), пишут . Долги могут вырасти из-за того, что управляющие компании (УК) не смогут подавать в суд на неплательщиков, сообщили в ассоциации УК НП «Национальный жилищный конгресс».
Чтобы подать иск, с 1 января 2021 года нужно будет указать один из идентификаторов должника (например, СНИЛС), предписывает закон. Это исключает случаи, когда добросовестного гражданина ошибочно принимают за должника, пояснил управляющий партнер адвокатского бюро «Бишенов и партнеры» Алим Бишенов. Такое правило должно распространяться на управляющие компании и ресурсоснабжающие организации (РСО). Но они не могут официально получать информацию об идентификаторах должников, поэтому для них действовала отсрочка правила до конца этого года. Проблема до сих пор не решена, уточнил юрист.
По словам директора ассоциации УК НП «Национальный жилищный конгресс» Татьяны Вепрецкой, с 1 января 2021 года все поставщики ЖКУ лишатся права на судебную защиту. УК и РСО не смогут подавать иски в суд на должников, из-за этого общий объем задолженности за ЖКУ может вырасти в полтора раза.
Новость«Национальный жилищный конгресс» направил письмо главе Минстроя Иреку Файзуллину с просьбой продлить отсрочку новых правил для организаций ЖКХ до 1 января 2023 года. Также организация предложила рассмотреть возможность «внесения изменений в правила доступа к информации в государственной информационной системе ЖКХ (ГИС ЖКХ), обеспечивающих получение идентификаторов граждан-должников». Эти сведения есть в системе, но недоступны УК и РСО, сказано в документе.
В Минстрое заявили, что ведомство разработало проект федерального закона, направленный на урегулирование вопроса получения из ГИС ЖКХ персональных данных, необходимых для организации претензионной работы поставщиками ЖКУ. Министерство внесло документ в правительство, уточнили там. Предложенный Минстроем проект закона содержит ряд дополнительных норм, которые не согласовывает Минюст, заявила председатель экспертного совета комитета ГД по жилищной политике и ЖКХ Ирина Булгакова. Предложение же ассоциации может быть реализовано в минимально короткие сроки, подчеркнула она.

: Мутко анонсировал программу льготной ипотеки на частные дома для молодежи

«ДОМ.РФ» выделит 300 млн рублей на пилотную программу льготной гендиректор госкорпорации Виталий Мутко. Деньги на программу выделят из прибыли компании, а кредиты будет выдавать Банк ДОМ.РФ. По словам Мутко, пилотный проект субсидированной ипотеки в сегменте индивидуального жилищного строительства (ИЖС) может быть запущен в декабре. Планируется, что он продлится до 1 июля 2021 года. Программой смогут воспользоваться заемщики не старше 35 лет, у которых на иждивении есть дети не старше 19 лет.
Ставка по программе будет такой же, как по правительственной программе ипотеки с господдержкой на покупку квартир в новостройках, — 6,5%. Такими же предполагается сделать и лимиты: до 12 млн рублей в Москве, Подмосковье, Санкт-Петербурге и Ленобласти и до 6 млн рублей в других регионах. Срок кредита не превысит 20 лет, а первоначальный взнос должен быть не ниже 20%. Программа будет распространяться только на первичный рынок. В случае самостоятельного строительства дома заемщик должен будет заключить договор с подрядной компанией.
Продуктовый виджетПо словам Мутко, сейчас ставка на ипотеку в сегменте ИЖС на 2—3 процентных пункта выше, чем по кредитам на покупку квартир в стандартных многоэтажных домах. Гендиректор «ДОМ.РФ» не исключил, что после отработки механизмов поддержки ИЖС на пилотной программе она может быть распространена на всех участников рынка.
По данным НКР, ставки по ипотечным кредитам на ИЖС превышают ставки по собственным программам банков на «первичку» в новостройках на 1—2 п. п. Уровень ставок по кредитам на ИЖС начинается от 8,5% и находится в среднем в интервале 9—11%, отметили в Национальном рейтинговом агентстве (НРА). Там оценивают спрос на ИЖС на пятилетнюю перспективу в 450—500 млн кв. м, или в 3 млн домов. По данным Frank RG, сейчас ипотеку на ИЖС выдают девять банков, диапазон ставок — от 7,14% до 17,74%, средняя ставка программ по всем банкам — 8,52%.
В НРА в числе проблем выдачи кредитов назвали низкую ликвидность загородных домов и, как следствие, высокие дисконты на продажу залогов в случае банкротства заемщика, сложности в оценке стоимости земельного участка и домов и недостаточное количество застройщиков с устойчивой кредитной историей.
Новость

: ИСЖ начали продавать в мобильных приложениях. Что изменится?

Сразу двое страховщиков запускают продажи полисов инвестиционного страховании жизни в мобильных приложениях. В чем выгода для страхователей?
До сих пор основную часть полисов ИСЖ страховщики продавали через офисы банков-партнеров. И платили за это щедрую комиссию. Может показаться, что переход в онлайн для страховщиков — попытка завоевать независимость от банков, а комиссию то ли добавить к собственной прибыли, то ли пустить на улучшение характеристик полиса. Но это не так. Без банков страховщикам жизни и в онлайне не обойтись. И канал слишком раскрученный (сколько у вас на телефоне установлено банковских приложений? А страховых?), и процесс идентификации клиента происходит через банк. Так что продают страховщики свои ИСЖ через мобильные приложения тех же банков. Но это пока.
Первые пошлиНа минувшей неделе полисы ИСЖ от «Сбербанк страхование жизни» стали доступны в мобильном приложении «Сбербанк Онлайн». Сейчас в разделе «Инвестиции и пенсии» можно выбрать одну из трех стратегий программы «Доходный курс онлайн». Минимальный единовременный взнос — 50 тыс. рублей, срок страхования — три года или пять лет.
В дальнейшем компания планирует расширить программу новыми стратегиями инвестирования и новыми вариантами выплаты дополнительного инвестиционного дохода. Как говорится в сообщении, до конца года в мобильном приложении станет доступной расширенная карточка по продукту, которая будет отображать коэффициент участия, перечень застрахованных и выгодоприобретателей, сроки страхования. Появится и возможность получения справки в ИФНС для налогового вычета.
4 декабря онлайн-продажи ИСЖ от компании «АльфаСтрахование-Жизнь» станут доступны в мобильном приложении Альфа-Банка. Пока онлайн доступны две программы — «Производство и коммуникации 2.0» и «Искусственный интеллект» с единовременным взносом от 50 тыс. рублей. Это готовые портфели ценных бумаг, которые не требуют управления и предлагают высокий потенциальный доход. В следующем году Альфа-Банк планирует поэтапно расширять предложение ИСЖ в мобильном приложении и подключать дополнительные сервисы, которые позволят клиентам управлять полисами онлайн: в течение пяти минут оформить выплату, оперативно реинвестировать средства, а также сделать взнос в удобной валюте благодаря встречной конвертации. Первые два страховщика выводят свои ИСЖ в мобильные приложения банков, входящих в ту же финансовую группу. В следующем году оформление инвестиционных полисов онлайн планирует запустить и «Росгосстрах Жизнь» — в интернет- и мобильном приложении родственного банка «Открытие».
Компания «БКС Страхование жизни» пошла другим путем и до конца года обещает запустить продажи популярных ИСЖ в мобильном приложении финансового холдинга, в который входит страховщик, — «БКС Мир инвестиций» (цифровая платформа, где можно как покупать и продавать ценные бумаги самостоятельно, так и приобретать готовые решения, включая структурные продукты, ПИФы и прочее). «Мы занимаемся интеграцией в приложение страховых продуктов с конца лета, — рассказал генеральный директор «БКС Страхование жизни» Андрей Дроздов. — Цифровой канал, очевидно, будет занимать больше и больше места «на полке» финансовых компаний».
Своя идентификацияПочему страхование жизни последним из страховых продуктов пришло в онлайн? Причин несколько. Первая — запрет на дистанционную продажу полисов страхования жизни был снят только с принятием весной нынешнего года поправок в закон об организации страхового дела в РФ. Вторая причина — отсутствие у страховых компаний права упрощенной идентификации клиентов. Без нее страховщики не могут продавать онлайн полисы дороже 15 тыс. рублей, а средний чек в этом продукте превышает 50 тыс. рублей.
Чтобы сейчас продать полис дистанционно, страховщики идентифицируют клиентов одним из способов: делегировав эту миссию банкам, что позволило включить полисы страхования жизни в банковские экосистемы. Либо через портал госуслуг. «Многие страховщики внедрили технологии унификации в личных кабинетах страхователей с использованием портала «Госуслуги» и единой системы интернет-авторизации, — рассказал на пресс-конференции в ВСС генеральный директор СК «Югория-Жизнь» Алексей Захаров. — Это позволяет продавать полисы онлайн, идентифицируя их таким образом».
Однако, по словам руководителя управления клиентского центра СК «АльфаСтрахование-Жизнь» Ивана Жукова, имеющиеся в арсенале идентификационные инструменты в диджитал-формате, принятые и узаконенные регулятором для банков-партнеров, имеют облегченную форму, поэтому не в полной мере удовлетворяют требованиям регулятора к процессам идентификации клиентов страховыми компаниями. «Банки-агенты зачастую не готовы брать на себя полномочия СК в полном объеме, потому что у банков свои задачи и процессы, отличные от тех, которые у страховых компаний, — говорит Жуков. — Кроме того, инвестиционный путь наших клиентов сильно отличается от стандартных процессов взаимодействия банка с клиентом».
То есть удаленную идентификацию для страховщиков надо упрощать. «Мы ожидаем рост онлайн-продаж, что объясняется простотой и удобством этого способа и полученным в пандемию опытом, — сообщил генеральный директор «Ингосстрах-Жизни» Владимир Черников на пресс-конференции в ВСС. — С упрощенной идентификацией мы сможем обеспечить дистанционный доступ к полису страхования жизни с премией до 60 тысяч рублей за один платеж и с общей суммой 200 тысяч рублей».
Но пока упрощенная идентификация в процессе обсуждения и точной даты ее ввода никто не знает.
Агентские комиссии отправят работатьПомимо доступности покупки полиса для широкой аудитории (Интернет есть даже в тех местах, где нет банковских отделений), у онлайн-продаж есть и еще один плюс для страховщиков — сокращение расходов на канал продаж. СК часто сетуют на то, что банковские комиссии отнимают значительную часть уплаченной за полис премии, то есть слишком дорогой канал продаж. Постепенный переход в онлайн по идее должен позволить страховщикам сэкономить на агентских комиссиях банкам. Благодаря экономии можно, например, увеличить инвестиционную часть полиса, которая зарабатывает доходность. «Заключить договор ИСЖ в мобильном банке не только проще и удобнее, но и выгоднее, чем в отделениях, — считает вице-президент, директор дивизиона «Инвестиции и накопления» Сбербанка Игорь Мамонтов. — Например, при дистанционном заключении пятилетнего договора объем инвестируемых средств увеличивается примерно на 9%, что потенциально может принести клиенту большую доходность по продукту».
Но все будет зависеть от условий сотрудничества с банками. «В нашем случае, поскольку онлайн-продажи стартуют на платформе мобильного приложения Альфа-Банка, речи об отмене банковских комиссий не идет, — говорит директор инвестиционного и накопительного страхования жизни СК «АльфаСтрахование-Жизнь» Александр Денисов. — Поэтому в данном случае уровень потенциального дохода не зависит от того, куплен полис онлайн или в отделении банка. Но за счет снижения банковских комиссий в Альфа-Банке по сравнению с другими банками, в которых продаются наши ИСЖ, есть возможность запускать уникальные и более доходные продукты. Выплата инвестиционного дохода в любом ИСЖ зависит исключительно от динамики рынка и, в частности, активов стратегии, если доход не гарантирован».
По мнению Андрея Дроздова, способствует ли перевод продаж ИСЖ в онлайн росту их доходности, однозначно сказать сложно. «С одной стороны, прямой канал кажется всегда выгоднее, чем продажи через посредников: не надо платить комиссионное вознаграждение, — объясняет он. — С другой стороны, возникает целый ряд других затрат — продвижение и привлечение клиентов онлайн стоит довольно дорого, особенно в инвестиционной тематике. Также важна опытная IT-команда и целый ряд проектов на стыке IT и диджитал. Очевидно, это самые востребованные и дорогие специалисты на рынке в области финтеха. Комиссия эквайринга в 1—2% также идет в статью затрат. Но в целом мы рассчитываем, что онлайн-продукты будут более выгодны и интересны клиентам».
Как насчет самомисселинга?Страхование жизни не самый простой для понимания продукт. Значит, существует риск того, что покупатель сделает неправильный выбор. «Слово «мисселинг» последнее время очень часто встречается в СМИ, но его смысл все понимают по-разному, — говорит руководитель управления инвестиционного страхования СК «Росгосстрах Жизнь» Борис Борзунов. — Для кого-то это «недобросовестная продажа» и «заведомое введение клиента в заблуждение», а для кого-то это «непонимание продукта конечным инвестором». При личных продажах в банке у клиента есть менеджер, с которым он может обсудить все возникающие вопросы. Поэтому если клиенту, приобретающему продукт онлайн, не хватит информации, то он, действительно, может сам себе «замисселить» продукт, если мы говорим о втором значении «мисселинга». Но задача онлайн-продажи все же не перенести на клиента ответственность за непонимание продукта. Задача — научить его определять свою потребность и подбирать себе подходящий продукт для закрытия этой потребности, а это, безусловно, хорошо». Станет ли больше самообманутых страхователей при развитии онлайн-продаж? Борис Борзунов так не считает: «Сейчас огромное количество людей устремилось на фондовый рынок: новые брокерские счета, притоки средств в ПИФы растут как на дрожжах. А ведь в этих продуктах клиенты могут потерять существенную долю от вложенных денег. Думаю, сегодня стоит переживать об этом, а не о продуктах, где есть 100-процентная защита капитала», — говорит он.
«Для клиентов, вне зависимости от того, приобрели они ИСЖ в банке или онлайн, предоставлен весь перечень материалов, которые помогут разобраться в механике работы продукта, — указывает Александр Денисов. — Аналитика и график с динамикой роста ценных бумаг помогают оценить перспективность инвестиций. К тому же всегда есть менеджеры в отделениях банка, которые в любой удобный момент смогут проконсультировать клиента и ответить на все вопросы».
Покупая полис онлайн, клиент уже точно не сможет сказать, что его ввели в заблуждение или навязали продукт. «Когда потребитель что-то покупает в Интернете, он вдумчиво читает ( особенно стимулирует к чтению, когда платить за продукт нужно не единовременно, а регулярно), а не слушает менеджера, который предлагает ему какой-то продукт, исходя из своего KPI, — рассуждает Владимир Черников. — Убежден, что в дистанционном канале мисселинга будет значительно меньше, чем в другом массовом канале продаж». «Люди, у которых есть деньги, хорошо ориентируются в наборе продуктов, которые им предлагают, и для них облегчение доступа к этим продуктам — это благо, — считает генеральный директор ООО «Капитал Лайф Страхование жизни» Евгений Гуревич. — Именно эти люди придут в онлайн. Они уже осознанно выбирают между инвестированием в ОФЗ, открытием ИИС и покупкой ИСЖ». Словом, в онлайн в первую очередь придут понимающие страхователи-инвесторы.
По словам Алексея Захарова, около 64% россиян в нынешнем году делали покупки страховок в режиме онлайн и, как показывают опросы, намерены продолжить это делать. Страховщики прогнозируют, что совсем скоро предложение полисов жизни будет в онлайне везде, а страхователям останется выбрать, в каком канале выгоднее покупать. Так что онлайн будет возрастать, но единственным каналом не станет. «Времена высокой комиссии банков в ИСЖ давно прошли, кроме того, она коррелирует с затратами на привлечение клиента, — говорит Борис Борзунов. — Не уверен, что прямые продажи на сайте обеспечат высокую лидогенерацию без существенных расходов компании на раскрутку, маркетинг и рекламу. Хотя развитие диджитал-каналов является сегодня стратегической задачей для всего рынка».
Что говорят экспертыСергей Григорян, специалист по банковскому сектору, партнер АО «ЕваБета»:
— На мой взгляд, плюсов в том, что полисы теперь можно купить через приложение, больше, чем минусов. Во-первых, можно подробно и в полной мере ознакомиться со всеми условиями договора в удобное для себя время. На человека никто не будет оказывать давления, как при личной беседе с менеджером-продавцом. Во-вторых, через приложение можно подробно изучить и просчитать всю финансовую составляющую в спокойной обстановке. В банке при общении с менеджером на это нет времени, да и желания этим заниматься на самой встрече у клиента тоже не возникает. В-третьих, чтобы оформить страховку в приложении, нужно пройти несколько этапов и подтверждений, за это время можно еще раз подумать, нужен ли вам этот продукт. В-четвертых, покупка через приложения, скорее всего, будет недоступна большинству граждан из самой «уязвимой» категории населения — пенсионерам: очень часто они не умеют пользоваться даже интернет-версией банка с персонального компьютера, не говоря уже про приложения на смартфоне, который также есть не у всех пожилых людей. Я считаю, что возможность приобретения полисов ИСЖ не только не приведет к росту числа потребителей, которые не смогли самостоятельно хорошо разобраться в продукте и обманулись, а напротив — сократит их количество. Возможность покупки любых продуктов через приложение — это удобно и современно.
Павел Уткин, ведущий юрист компании «Объединенный юридический центр «Парфенон»:
— Появление опции оформления полисов ИСЖ в мобильных приложениях и онлайн сократит число обращений в ЦБ из-за недобросовестных практик продаж. В таком формате потенциальный потребитель избавлен от давления сотрудников банка, которые могут создавать «ощущение срочности» либо вводить в заблуждение в отношении тех или иных параметров инвестиционных продуктов. У потребителя есть время для тщательного изучения документов, обращения за советом к специалистам, выяснения деталей у сотрудников организации — никто не будет торопить с ответом. Уменьшаются предпосылки для манипуляций — информационное наполнение мобильного приложения прозрачно для «тайных покупателей» со стороны регулятора. Клиент волен сам решать, какая из представленных стратегий подойдет ему лучше всего. Вполне возможно, выход страховок в приложениях станет толчком для того, чтобы закрыть пробелы в тех или иных знаниях, а не полагаться на сотрудников банка, которые преследуют свои интересы в виде планов продаж. Покупка полисов ИСЖ и других продуктов онлайн — это еще и удобно. Помимо экономии времени, возможности оценить всю линейку услуг в комфортном режиме, это еще и зачастую дополнительные опции. К примеру, Сбербанк обещает возможность получения справки в ИФНС для налогового вычета и детальную аналитику по выбранному продукту.
Ольга КОТЕНЕВА, Banki.ru
Иллюстрация: /Depositphotos.com

: «Лидеры технологий»: как выгодно и без риска инвестировать в бумаги американских IT-гигантов

Возможности фондового рынка США становятся все ближе для частных инвесторов в России. Как, имея небольшую сумму, вложиться в акции компаний, являющихся локомотивами американской экономики?
Инвестиционный бум в стране продолжается: количество россиян, имеющих на Московской бирже брокерские счета, в октябре превысило 7,5 млн человек. С начала года на биржу пришло более 3,6 млн граждан.
Торговля акциями все больше интересует россиян. Так, по информации Мосбиржи, в октябре доля частных инвесторов в торгах акциями составила 43%, в прошлом году она составляла 34%. Продолжается и рост интереса к иностранным бумагам: по итогам октября наиболее популярными из них были Apple (21,2%), Boeing (16,2%), Intel (14,2%), Amazon (8,7%), AT&T (7,6%), Microsoft (7,1%), NVIDIA (6,9%), AMD Inc. 6,9%), Facebook (5,9%), Netflix (5,2%).
Клиенты, вложившие средства в долларовые активы иностранных компаний, смогли получить большую доходность по сравнению с отечественным рынком, указывают эксперты ИК «Фридом Финанс». Так, среднегодовая доходность российских акций с 2014 года без учета дивидендов составила около 15%, но она была нивелирована удешевлением рубля к доллару на те же 15%. Среднегодовой прирост в американских бумагах за этот же период составил 10% годовых плюс дивиденды около 2% в год. После валютной конвертации в рубли получившаяся доходность составила свыше 25% годовых.
Пандемия поддержала IT-секторРост популярности бумаг иностранных компаний, преимущественно из IT-сектора, можно объяснить рядом факторов. Во-первых, это приход на биржи большого количества частных инвесторов, среди которых много молодежи. Все они неплохо знакомы именно с американскими компаниями, поскольку ежедневно пользуются их товарами и сервисами. Во-вторых, заметное влияние оказало обрушение рынка акций в США, которое произошло в марте этого года: инвесторы решили приобрести бумаги перспективных компаний по низкой цене.
Ну а то, что акции штатовских компаний из IT-сектора являются весьма перспективными, доказала пандемия COVID-19. Дистанционная работа и видеосозвоны в Skype или Zoom, сериалы от Netflix в периоды самоизоляции и локдауна, видеоигры на софте от NVIDIA, общение с друзьями в Facebook. В результате большинство высокотехнологичных компаний улучшили свои финансовые показатели. Так, акции Amazon с марта выросли более чем на 90%, а PayPal — почти в 2,5 раза.
Эксперты полагают, что ценные бумаги таких компаний останутся перспективными даже после того, как пандемия закончится, ведь потребность в IT-решениях сохранится.
БПИФ: более высокая ликвидностьМожно, конечно, покупать акции таких компаний, самостоятельно формируя свой инвестиционный портфель. Но для начинающего инвестора это занятие может стать довольно хлопотным. Намного удобнее обратить внимание на готовые решения, представленные на рынке. Например, на Московской бирже доступен интересный продукт — биржевой паевой инвестиционный фонд (БПИФ) , прибавляют на росте фундаментальных данных этих эмитентов. «Дело не только в том, что акции растут. Важно то, что продолжает стремительно расти их бизнес, — говорит он. — У Netflix, одного из главных бенефициаров пандемии, количество подписчиков за три квартала этого года выросло на 28 миллионов человек. Ежедневная аудитория Facebook увеличилась с 2,26 до 2,54 миллиарда пользователей, и рекламные доходы социальной сети растут быстрее, чем весь рекламный рынок. Никто из аналитиков даже не предполагал, что технологии так сильно «выстрелят» и что компания стоимостью в триллион долларов может подорожать еще на 50—60%, потому что настолько улучшатся ее финансовые показатели. Сейчас они зарабатывают для своих акционеров очень хорошие деньги».

ООО ИК «Фридом Финанс» (ОГРН 1107746963785, 123112, Москва, 1-й Красногвардейский проезд, дом 15, офис 18.02). Лицензия № 045-13561-100000 на осуществление брокерской деятельности, срок действия лицензии не ограничен.
Биржевой паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «Лидеры технологий» Д. У. ООО «Управляющая компания «Восток-Запад» (ОГРН 1056405422875), Правила доверительного управления зарегистрированы 24.09.2019 за № 3858.
Источник информации, подлежащей раскрытию: сайт: ew-mc.ru, 123112, Москва, 1-й Красногвардейский проезд, дом 15, башня «Меркурий», офис 17.24.1. Телефон/факс: 8(495) 191-83-21. Стоимость инвестиционных паев может увеличиваться или уменьшаться. Результаты инвестирования в прошлом не определяют доходов в будущем, государство не гарантирует доходности инвестиций в инвестиционные фонды.
Предупреждаем о необходимости внимательного ознакомления с правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом перед приобретением инвестиционных паев. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данной статье, могут не соответствовать вашему инвестиционному профилю и инвестиционным целям (ожиданиям).

: Максимальная ставка топ-10 банков по рублевым вкладам выросла

Средняя максимальная ставка топ-10 российских банков по ).
Новость

: 25 ноября. Главное за минуту

: ЦБ установил базовый уровень доходности вкладов на декабрь

Центробанк определил базовый уровень доходности вкладов . Движение ключевой ставки — один из факторов, которые заставляют кредитные организации пересматривать свои ставки по депозитным и кредитным продуктам.
Продуктовый виджет

: 25 ноября. О чем пишут газеты

: Московская биржа намерена создать рынок кредитов

Наблюдательный совет Московской биржи 27 ноября рассмотрит вопрос о создании комитета по рынку кредитов и утверждении положения о нем, пишет . Это следует из раскрытия информации. Как сообщил источник на фондовом рынке, рынок кредитов биржа планирует создать до конца года. Предполагается, что в рамках направления аккредитованные банки будут предоставлять заемные средства широкому кругу клиентов с использованием биржевой инфраструктуры. По информации другого источника, кредиты будут беззалоговые и, скорее всего, кратко- и среднесрочные. На первом этапе предполагаются нулевые биржевые тарифы.
Директор департамента денежного рынка Московской биржи Сергей Титов подтвердил, что в декабре планируется запустить рынок кредитов, в рамках которого банки — участники фондового рынка и рынка депозитов Московской биржи смогут предоставлять кредитные ресурсы другим банкам, а также брокерам и нефинансовым компаниям. По его словам, рынок будет функционировать на двусторонней основе без участия ЦК.
НовостьРынок кредитов будет особенно интересен средним и малым банкам, которым недоступны крупные корпоративные клиенты, считают в банках. Новый сектор рынка — это доступ к крупным корпоративным клиентам. По оценке представителей кредитных организаций, ставки по кредитам будут с небольшой премией к рынку РЕПО и корпоративным облигациям и достаточно интересны для компаний. Также среди плюсов они назвали прозрачные котировки, низкие комиссии (на этапе пилота), возможность привлечь средних и мелких участников рынка к торгам. В числе потенциальных проблем отмечен единый «стакан» для всех заемщиков, поскольку часто банки регулируют ценой стоимость заимствований для контрагентов разной категории качества, а также, возможно, высокие комиссии после 2021 года.

: Юрлица смогут удаленно открывать счета по биометрии

Банки смогут открывать счета юрлицам и ИП удаленно с помощью единой биометрической системы (ЕБС) после принятия законопроекта о расширении сфер ее применения, пишут . Об этом рассказали в «Ростелекоме». В компании добавили, что услуги по биометрии также смогут оказывать страховые и МФО. Какие именно продукты на базе ЕБС будут пользоваться популярностью, рынок определит самостоятельно с учетом новых возможностей по переводу в онлайн высокорисковых операций.
По словам директора департамента финансовых технологий ЦБ Ивана Зимина, с помощью биометрии можно будет идентифицировать и подтвердить полномочия представителя фирмы. Законопроект, позволяющий принимать на обслуживание юрлиц, находится в высокой стадии готовности, сообщил он.
В крупнейших российских банках поддержали доступ юрлиц и ИП к удаленному открытию счетов через ЕБС. Кредитные организации считают сервис востребованным. Биометрическую идентификацию можно будет применять для выдачи банковских гарантий и онлайн-кредитования. Возможность дистанционной идентификации клиентов при открытии расчетных счетов крайне важна именно в сегменте МСП, отметили в банках. Технология позволит снизить расходы, поскольку не будет трат на поездку курьера и оплаты его услуг.
НовостьПо мнению экспертов, проверка личности представителя юрлица крайне востребована банками, особенно механизм нужен новым компаниям, у которых ранее не было открытых счетов в кредитных организациях. Сейчас ЕБС позволяет идентифицировать гражданина как физлицо, а значит, технических ограничений для определения его личности как уполномоченного какой-либо компании нет. Но дистанционное принятие на обслуживание по биометрии несет риски при корпоративных спорах. Вряд ли технология позволит решить проблему участия в денежном обороте фирм-однодневок, хотя у номинального руководителя юрлица будет меньше оснований ссылаться на свою непричастность к деятельности организации, полностью избавиться от этого канала вывода средств система не сможет, считают эксперты.

: Ипотечные заемщики массово жалуются на задержки при возврате закладных

Клиенты, погасившие или рефинансировавшие и других.
Проблемы с задержками при возврате закладных на недвижимость начались в мае, когда МФЦ открылись после режима нерабочих дней. К накопившимся за время ограничений очередям прибавился возросший поток заемщиков, рефинансирующих кредиты на фоне рекордно низких ставок. Из-за этого сроки выдачи закладных продолжают увеличиваться. «Поток обращений, связанных с увеличенными сроками выдачи документов, действительно, растет. Основная доля приходится на Московский регион, Санкт-Петербург и Ленобласть», — рассказывают в ВТБ.
Дело в том, что ипотечные закладные банк может получить в МФЦ или Росреестре. В МФЦ документы попадают после регистрации в Росреестре. Однако если в течение 30 дней заявитель (в данном случае банк) не забрал закладную, она передается на хранение в филиал Федеральной кадастровой палате Росреестра. Ряд многофункциональных центров в настоящее время работают по предварительной записи, и банки не успевают записаться в МФЦ, чтобы забрать закладную, объясняют в пресс-службе Росреестра. В результате представителю кредитной организации приходится запрашивать документы из архива. К примеру, на сегодняшний день закладные каждого пятого ипотечного заемщика ВТБ находятся в архиве Росреестра, из-за этого сроки их выдачи клиентам увеличены.
НовостьУвеличились также и сроки оформления ипотеки, что в «Уралсибе» связывают с изменением механизма подачи документов в МФЦ в период пандемии. В частности, теперь юрлица не могут одновременно подавать документы нескольких заемщиков сразу в два-три окна, то есть нужно ждать завершения оформления первого заемщика, и не могут обращаться в любой МФЦ, а только в специально отведенные. «Порядок получения закладной изменился: теперь если не было заявления от банка на выдачу закладной, представитель инициирует запрос в канцелярию Росреестра (сроки рассмотрения — один — три месяца)», — отмечают в банке.
Еще одна причина задержек в выдаче закладных — рост объемов рефинансирования ипотеки в банках. К примеру, в Росбанке количество запросов на снятие обременения увеличилось на 30% по сравнению с 2019 годом, рассказывает руководитель центра ипотечных продуктов и цифрового бизнеса банка Игорь Дмитриев.
Тем не менее с проблемами столкнулись не все банки. К примеру, в Райффайзенбанке и Абсолют Банке сообщают, что фактическое время снятия обременения не увеличилось. «В некоторых регионах, например, в Перми и Новосибирске произошли изменения в процедуре записи на подачу документов, что позитивно отразилось на возможности быстрой подачи документов», — отмечает управляющий директор Абсолют Банка Екатерина Гольянова.
«Для упрощения процесса выдачи закладных нужна совместная работа банков и Росреестра по внедрению дистанционных сервисов и отказу от части контрольных процедур на каждом этапе. ВТБ к такому диалогу готов, ожидаем решение со стороны Росреестра», — сообщили в пресс-службе ВТБ.
Евгения ОГУРЦОВА, Banki.ru

: #этокденьгам: как избежать мук выбора и «купить рынок целиком»

Выбрать ценные бумаги, которые принесут прибыль, бывает непросто. Но нужно ли вообще выбирать? Вместе с директором по стратегии компании «Финам» Ярославом Кабаковым разбираемся, что такое биржевые фонды и чем они могут заинтересовать начинающих инвесторов.
Купить рынок целиком Биржевые инвестиционные фонды (Exchange Traded Funds, ETF) — это своеобразная «упаковка», готовый инвестиционный портфель. Он позволяет вложиться, например, сразу во все бумаги, входящие в структуру биржевого индекса. Тем самым инвестор диверсифицирует вложения и снижает риски даже при относительно небольшой сумме инвестиций. При этом не придется следить за новостями и изучать отчетность каждой компании, акции которой вы намерены купить. Например, вместо того, чтобы покупать 500 бумаг, входящих в индекс S&P 500, можно купить бумагу фонда, который инвестирует в ценные бумаги, входящие в структуру этого индекса.
Зачем же покупать все бумаги, входящие в S&P 500? Дело в том, что на долгосрочном периоде 99,9% управляющих проиграют динамике индекса. Но если инвестор начнет покупать эти ценные бумаги себе в портфель самостоятельно, то потребуется очень много денег, а также целая команда аналитиков, которая будет отслеживать динамику акций и изменять их доли в портфеле. ETF решают эти проблемы, а также позволяют инвесторам избежать ненужных проблем (и комиссий), связанных с покупкой и продажей большого количества ценных бумаг отдельных компаний.
Инвестиционный виджет
Как это работает На российском рынке схема работы биржевых фондов практически идентична схеме работы паевых фондов. Есть управляющая компания, которая формирует фонд, занимается управлением, соблюдает стандарты, следит, чтобы акции фонда изменялись синхронно с портфелем активов, к которому они привязаны.
Помимо ETF, на бирже можно купить паи биржевых паевых фондов (БПИФ). Разницы между БПИФ и ETF практически нет, за исключением некоторых особенностей, связанных с расчетом базы, наличием комитета, отмечающего соответствие фонда базовому индексу, на который ориентируется фонд, либо тем или иным сырьевым товарам, на которые был создан ETF.
Как выбрать При выборе ETF важно обращать внимание не только на его структуру, но и на управляющую компанию, которая его выпускает. Кроме того, необходимо учитывать цель и период инвестирования — от этого будет зависеть выбор инструментов.
Также следует помнить, что комиссии при покупке и продаже российских биржевых паевых фондов будут значительно выше, чем у ETF, которые обращаются на западных площадках.
Фонды не для всех Зато купить российский фонд можно, просто открыв брокерский счет у российского брокера, а для доступа к зарубежным ETF потребуется получить статус квалифицированного инвестора.
Неквалифицированным инвесторам доступны ETF и биржевые паевые фонды на Московской бирже. А вот инвестировать средства в ETF на Санкт-Петербургской бирже без статуса «квала» уже не получится. Зато и вариантов там будет больше.

: 24 ноября. Главное за минуту

: Credit Suisse: у рубля есть потенциал для укрепления к концу года

Рубль недооценен по фундаментальным показателям, у него есть потенциал для укрепления к концу года. Об этом говорится в очередном ежегодном материале швейцарского банка Credit Suisse с обзором и прогнозами по основным мировым макроэкономическим показателям и финансовым инструментам.
В обзоре Credit Suisse Investment Outlook 2021 отмечается, что «главным разочарованием этого года стал курс рубля».
«Несмотря на стабильный профицит по счету текущих операций и постоянные (пусть и не масштабные) интервенции ЦБ РФ на валютном рынке, рубль стал одной из самых слабых валют в регионе. Бегство капитала усилилось по нескольким причинам. Во-первых, правительство решило пересмотреть соглашения об избежании двойного налогообложения с популярными офшорными странами, такими как Кипр, что ускорило бегство капитала, тогда как старые схемы преференций в этом году сохранились. Новое соглашение приведет к увеличению эффективной ставки налога на операции с дивидендами и займами в иностранной валюте, которые проходят через офшорные структуры. Во-вторых, сильно изменилась структура сбережений в домохозяйствах. В частности, ЦБ РФ отметил значительный отток средств с депозитов на брокерские счета. По данным Национальной ассоциации участников фондового рынка, все больше людей готовы диверсифицировать риски национальной валюты за счет вложений в иностранные акции и еврооблигации. По нашим оценкам, благодаря этому изменению в поведении домохозяйств общий спрос на иностранную валюту в первом полугодии 2020 года вырос на 1,5—2 млрд долларов США. Поскольку волатильность на валютном рынке лишь увеличилась, а процентные ставки не выросли, не исключено, что эта тенденция сохранилась и во втором полугодии. В-третьих, с середины августа рубль торгуется в неблагоприятных геополитических условиях в связи с президентскими выборами в Белоруссии, предполагаемым отравлением лидера оппозиции Алексея Навального, неопределенностью результатов президентских выборов в США, а также недавним военным конфликтом между Арменией и Азербайджаном», — пишут аналитики.
При этом они полагают, что «рубль недооценен по фундаментальным показателям, таким как экономический рост, размер счета текущих операций и реальные процентные ставки».
«Мы считаем, что у рубля есть потенциал для укрепления к концу года с вероятным сохранением положительной динамики курса в дальнейшем до уровня 70—72 рубля к доллару США исходя из фундаментальных показателей, если не будет сюрпризов на геополитическом фронте. На наш взгляд, большинство факторов, лежащих в основе ослабления рубля в этом году, носят временный характер», — отмечается в обзоре.
Продуктовый виджет

: 24 ноября. О чем пишут газеты

: В России 95% госкомпаний будут направлять половину прибыли на дивиденды

Долю госкомпаний, которые направляют не менее 50% чистой прибыли на дивиденды, доведут до 95% к 2024 году, пишут . Об этом говорится в проекте изменений в программу «Управление государственными финансами и регулирование финансовых рынков», подготовленных Кабмином. Предполагается, что достигнуть цели позволит как раз реализация старого проекта постановления, разработанного Минфином, пояснили в пресс-службе правительства. При этом, согласно проекту бюджета, в ближайшую трехлетку госкомпании заплатят в казну 2,1 трлн рублей.
Также более половины организаций (55%), долю в которых имеет государство посредством Росимущества, должны будут достигнуть 85% среднеотраслевого уровня рентабельности активов, то есть эффективно распоряжаться своими ресурсами. В проекте также говорится, что ежегодно число организацией с участием РФ будет сокращаться не менее чем на 10%, а активность государства в деятельности коммерческих компаний и вовсе будет сведена к минимуму.
В Минфине подтвердили, что ранее внесли в правительство проект распоряжения, который предусматривает единый подход к дивидендной политике всех акционерных обществ с госучастием. Это обусловлено необходимостью увеличения дохода Российской Федерации как акционера и привлечением частных инвесторов в акционерный капитал, пояснили в ведомстве.
НовостьВ «Русгидро» рассказали, что в течение последних лет компания и так ежегодно направляла на дивиденды 50% от чистой прибыли по МСФО. В «Роснефти» заявили, что перешли на выплату дивидендов в размере 50% от чистой прибыли по МСФО одними из первых, еще в 2017 году. В «Ростелекоме» отметили, что распределяют на дивиденды почти всю чистую прибыль или даже больше, добавляя к текущему периоду нераспределенную прибыль прошлых лет.
По словам экспертов, увеличение выплат — правильный шаг, который поможет нарастить капитализацию фирм. Сейчас власти дают понять, что возможности для компаний существовать за счет казны становятся ограниченными и шансов достигнуть желаемых 95% довольно много. В предыдущие годы большинство крупных госкомпаний и так направляли половину чистой прибыли на дивиденды, поэтому поставленная Кабмином цель увеличить их долю до 95% вполне реалистична, отметили эксперты.

: СМИ: руководство санированных банков повысило себе выплаты

В этом году выплаты членам правления в большинстве крупных банков заметно снизились, пишет заявили о намерении вдвое снизить выплаты топ-менеджерам в 2020 году. ВТБ снизил объем выплат в 4,6 раза. В три раза сократил выплаты Совкомбанк. Также снизили выплаты другие кредитные организации.
НовостьПо словам экспертов, выплаты и бонусы топ-менеджерам в идеале отражают эффективность деятельности банка; если банки зарабатывают меньше, что естественно в текущей среде, то и бонусы меньше. У банков на санации система мотивации правления скорее отражает эффективность процедур санации. Выплаты и результаты их в меньшей степени зависимы от рынка и среды и в большей степени — от выполнения пунктов плана финансового оздоровления, отметили эксперты.

: Оливер Хьюз продал ценные бумаги группы «Тинькофф» на 14 млн долларов

Председатель правления «Тинькофф» Оливер Хьюз продал принадлежащие ему глобальные депозитарные расписки (GDR, соответствует одной акции класса А) TCS Group на 14 млн долларов, пишет . В сообщении группы также указывается, что Хьюз продал небольшую долю принадлежащих ему ценных бумаг, а операции с GDR были совершены по личным причинам.
Так, 19 ноября Хьюз продал ценные бумаги на 5,89 млн долларов, на следующий день расстался с бумагами еще на 7,86 млн долларов, 23 ноября продал расписки на 240 тыс. долларов.
Продуктовый виджетРанее TCS Group в ходе SPO на Лондонской бирже привлекла около 300 млн долларов. Компания разместила среди инвесторов 16,7 млн GDR по финальной цене 18 долларов за бумагу. Позже основатель TCS Group Олег Тиньков приобрел около 555,6 тыс. глобальных депозитарных расписок компании на 10 млн долларов. Расписки компании тогда приобрели и шесть топ-менеджеров Тинькофф Банка, потратив меньше 1 млн долларов. Среди них был и Хьюз, который приобрел 12,4 тыс. GDR на 223,65 тыс. долларов.
Новость

: Ждать нельзя брать. Пять вопросов о льготной ипотеке

Ставки кредитов снижаются — кажется, это шанс наконец обзавестись собственным жильем. Вот только цены на него растут, да и экономика уверенности в будущем не внушает. Брать или не брать? Разбираем плюсы и минусы решения.
Начнем с главного: почему появилась программа льготной ипотеки?Льготы предоставляются именно заемщикам, и этот момент активно педалируется в заявлениях. Действительно, реальные располагаемые доходы населения падают уже который год, а этим летом и сами реальные доходы (то есть до вычета обязательных необходимых платежей), по данным ЦБ, рухнули на 8%.
Рекламный блокОднако нехватка денег у отдельных граждан — лишь одна сторона проблемы. Льготная ипотека компенсировала около трети резко просевшего в пандемию спроса. Понятно, что субсидии получили не только малоимущие заемщики, у которых без этого бы денег на жилье просто не хватило, — в программу попали и обычные покупатели, которые бы и без того заплатили. Но факт остается фактом: по данным того же ЦБ, без государственной помощи строительную отрасль накрыло бы нешуточным кризисом. А он, в свою очередь, затронул бы и банки, и ряд смежных отраслей. Так что обольщаться не стоит: государство спасало прежде всего экономику, а не личные бюджеты.
Какая разница? Главное ведь в том, что мы имеем дешевую ипотеку, верно?Стоимость кредита определяется не только ставками, важен еще и размер, в нашем случае определяемый стоимостью жилья. А здесь картина складывается сложная: по информации «ДОМ.РФ», за девять месяцев 2020 года накопленный рост цен на первичном рынке жилья составил 10,5%. По данным ЦИАН, средняя цена квадратного метра на первичном рынке в целом по регионам выросла на 12%, то есть ровно на столько же, на сколько снизилась ставка. «Первоначальный взнос растет, но в целом пока стоимость обслуживания кредита остается ниже. И это важнее для покупателя — они же покупают не средние цифры по базе данных, а конкретные квартиры. Покупатель снижение ставки на два процентных пункта психологически воспринимает лучше. Чтобы пользоваться такой ставкой действительно стало невыгодно, цена должна вырасти не на 12%, а на 17—18%», — объясняет руководитель аналитического центра ЦИАН Алексей Попов.
Аналогичные расчеты ранее приводили и представители «ДОМ.РФ». Однако не все с этим согласны, в том числе и регулятор: «…Если ставка по десятилетнему кредиту была снижена с 7 до 5%, то это уменьшило ежемесячный платеж где-то на 9% для заемщика. Но мы видим, что рост цены на 10% [в среднем по России] практически полностью нивелирует этот эффект», — цитирует ТАСС зампреда ЦБ Ольгу Полякову.
А в некоторых регионах этот порог уже пройден. По данным того же ЦИАН, в Московской области рост цен уже составил 15%, в Москве — 21%, в Ленинградской области цены выросли на 22%, а в Санкт-Петербурге — на 25%.
То есть надувается ценовой «пузырь» и нас скоро ждет ипотечный кризис, как в 2008 году в США?Основной проблемой американского рынка были неплатежеспособные заемщики. Кредиты давали очень легко — считалось, что жилье дорожает и гарантирует интересы банка. Но когда вдруг многие перестали платить, цены пошли вниз. В России доля одобренных заявок по льготной программе несколько выше обычного, но всего лишь 70% против 60%. В «ДОМ.РФ» это объясняют не особыми условиями, а снизившимися ежемесячными платежами. И доля просроченных платежей по ипотеке пока остается низкой. «Ипотека у нас составляет всего 10% от ВВП, в Европе — десятки процентов, а в США было под 100%», — отмечает Алексей Попов. «Классический «пузырь» — покупка ради перепродажи, когда нет связи с реальной стоимостью и все просто рассчитывают, что цена вырастет. Но в данном случае мы видим объективный спрос, и проникновение ипотеки невелико: ею пользуется всего лишь порядка 6% граждан — это немного», — согласен аналитик АКРА Валерий Пивень.
В то же время некоторые риски есть. «На первый взгляд, все довольны. Банки получили маржу, потребители — кредит, застройщики — продажи, правительство поддержало экономику. Однако потенциал снижения ставки ограничен: на данный момент мы имеем льготную ставку 6,5% против 4% ключевой ставки ЦБ. Это уже почти рыночный процент, так как обычно ипотечная ставка как раз превышает ключевую на 2—3 процентных пункта. И теперь главный фактор — риск с доходами населения, поскольку важно не то, что Росстат рисует, а то, что действительно происходит в стране. Банки спешат выполнять программу, люди спешат в нее успеть, но никто не знает, что будет через месяц, не говоря уже о ситуации через год-два, — рассуждает независимый финансовый аналитик Михаил Хромов, ранее руководивший лабораторией финансовых исследований Института Гайдара. — Сейчас ЦБ объявил «каникулы» — банкам позволено закрывать глаза на просрочки и так далее. Рано или поздно придется показать реальность. И что будет, если мы еще полгода в карантине посидим? Каковы прогнозы по доходам тех, кто берет или уже взял кредиты? Смогут ли они платить?»
Есть же законы рынка: застройщики увеличат ввод жилья и цены стабилизируются?Строительство относится к отраслям высокого риска: ситуация на рынке меняется, и не всегда можно быть уверенным, что к окончанию строительства объект удастся продать. Поэтому застройщики следят за ситуацией в экономике. Да и банки-кредиторы не дают им расслабляться. В документах ЦБ говорится прежде всего о шоке, связанном с эпидемией коронавируса, однако цифры показывают, что темпы ввода жилья начали падать еще в середине 2019 года (помните, мы говорили о реальных располагаемых доходах?), а к зиме ушли в ноль. Это же показывает и статистика ЦИАН: по их данным, спад предложения жилья на первичном рынке Москвы и Московской области начался даже раньше, еще в 2018 году. Другими словами, время сейчас сложное, и, согласно тем же законам рынка, стоимость риска включается в цену: если вы хотите, чтобы компания отважилась для вас вложиться в стройку, будьте готовы заплатить.
Значит, надо брать ипотеку скорее, пока программа не закончилась и цены окончательно не выросли?Ответ на этот вопрос зависит от нескольких факторов:
1) насколько вы уверены в своем будущем с финансовой точки зрения?
2) насколько ваша финансовая ситуация зависит от общего состояния экономики?
3) как поведут себя застройщики, столкнувшись с падением спроса после окончания льготной программы?
«Есть некий дисбаланс: ставка нерыночная, цены растут, доходы населения — нет. Долго так неестественно система себя вести не может», — считает Алексей Попов.
По мнению экспертов Центробанка, рост цен будет сдерживаться недостатком денег у населения. При этом, как уже говорилось, рыночные ставки снижаются и приближаются к льготным. А цены на жилье, возможно, скоро придут к балансу: снижать их будет невыгодно, повышать — некуда.
Илья РЕЙХ для Banki.ru
Иллюстрация: Depositphotos.com

: 23 ноября. Главное за минуту

: 23 ноября. О чем пишут газеты